原標(biāo)題：壽險(xiǎn)費(fèi)率改革讓保戶得益 大型險(xiǎn)企加入戰(zhàn)斗
　　
　　大西北網(wǎng)10月21日訊 據(jù)《理財(cái)周刊》報(bào)道，平安人壽[微博]4%預(yù)定利率產(chǎn)品的推出，有可能“引爆”下一輪更激烈的新費(fèi)率產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)。消費(fèi)者有更多余地貨比三家了。
　　
　　繼此前建信人壽等多家中小險(xiǎn)企率先“試水”壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化新品后，近期，中意人壽也正式推出“中意一生保終身保障計(jì)劃”，這也是目前市場(chǎng)上按照新預(yù)定利率設(shè)計(jì)的第一款終身壽險(xiǎn)產(chǎn)品。而幾家大型險(xiǎn)企的相繼入局，更是讓人身險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革的競(jìng)爭(zhēng)氛圍愈發(fā)濃厚。
　　
　　大型險(xiǎn)企加入“戰(zhàn)斗”
　　
　　9月底，新華保險(xiǎn)(22.79,0.18,0.80%)推出預(yù)定利率為3.5%的惠福寶兩全保險(xiǎn)，拉開大型險(xiǎn)企布局壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化的大幕。
　　
　　10月15日，平安人壽在北京宣布推出其首款壽險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化新品“平安福”，值得注意的是，該產(chǎn)品預(yù)定利率為4%，高于目前市場(chǎng)上已有的同類產(chǎn)品。
　　
　　今年8月，保監(jiān)會(huì)宣布普通型人身保險(xiǎn)預(yù)定利率不再執(zhí)行2.5%上限限制，交由保險(xiǎn)公司按照審慎原則自行決定，同時(shí)將3.5%作為基準(zhǔn)評(píng)估利率，產(chǎn)品定價(jià)利率若不超過(guò)3.5%的在保監(jiān)會(huì)報(bào)備即可，超過(guò)3.5%的則需經(jīng)保監(jiān)會(huì)審批。
　　
　　人身險(xiǎn)費(fèi)率市場(chǎng)化改革實(shí)施兩個(gè)多月以來(lái)，人身險(xiǎn)預(yù)定利率不斷走高，從最初各家公司普遍采用的3.5%基準(zhǔn)預(yù)定利率到如今的4%。
　　
　　“平安人壽的新產(chǎn)品上市后，其他大型險(xiǎn)企的速度應(yīng)該會(huì)跟上來(lái)，各險(xiǎn)企都會(huì)拼一下市場(chǎng)規(guī)模，但要想產(chǎn)生實(shí)質(zhì)的市場(chǎng)影響還需要時(shí)間。從過(guò)去賣固定利率產(chǎn)品到現(xiàn)在利率市場(chǎng)化，保險(xiǎn)公司要適應(yīng)相互間的競(jìng)爭(zhēng)，銷售人員要思考怎么賣這種產(chǎn)品，客戶也有一個(gè)貨比三家的認(rèn)識(shí)過(guò)程，而且目前理財(cái)型產(chǎn)品市場(chǎng)占比仍較大，人身險(xiǎn)費(fèi)改的市場(chǎng)影響會(huì)隨著各險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)策略的明晰而逐漸顯現(xiàn)。”滬上一位險(xiǎn)企高層表示。
　　
　　強(qiáng)化保障型定位中高端
　　
　　過(guò)去十多年來(lái)所執(zhí)行的預(yù)定利率2.5%上限限制，讓傳統(tǒng)保障型保險(xiǎn)產(chǎn)品在市場(chǎng)中幾乎無(wú)競(jìng)爭(zhēng)力可言。此次平安人壽推出4%高預(yù)定利率產(chǎn)品，不僅與其強(qiáng)化保障型產(chǎn)品的策略有關(guān)，搶占市場(chǎng)、率先獲得規(guī)模效應(yīng)的意圖亦逐漸清晰。
　　
　　據(jù)介紹，“平安福”屬傳統(tǒng)健康保障產(chǎn)品，除4%的預(yù)定利率使得產(chǎn)品價(jià)格相對(duì)便宜外，產(chǎn)品在目標(biāo)客戶群以及形態(tài)方面都較以往產(chǎn)品有明顯差異。
　　
　　在目標(biāo)客戶方面，此款產(chǎn)品主要面向中高端客戶市場(chǎng)，該產(chǎn)品起步保障金額為20萬(wàn)元，在所有產(chǎn)品中最高。
　　
　　“就市場(chǎng)需求來(lái)看，客戶的層次越高對(duì)保障型產(chǎn)品的接受度越高，客戶層次較低的則更傾向于分紅險(xiǎn)和萬(wàn)能險(xiǎn)產(chǎn)品，也以此用高保額將新品和分紅型等產(chǎn)品拉開差距，盡量不讓客戶進(jìn)行類比。”平安人壽有關(guān)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人告訴記者。
　　
　　在產(chǎn)品形態(tài)方面，該款產(chǎn)品此次還增加躉繳功能，以往諸如傳統(tǒng)保障型產(chǎn)品，特別是重大疾病保障型產(chǎn)品多為期繳，在上述業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人看來(lái)，這在一定程度上更符合中高端客戶的消費(fèi)需求。
　　
　　考驗(yàn)險(xiǎn)企定價(jià)和投資能力
　　
　　業(yè)內(nèi)專家分析認(rèn)為，隨著各家公司不斷推出新預(yù)定利率產(chǎn)品，如果險(xiǎn)企采用較為激進(jìn)的定價(jià)策略，就得用資本金進(jìn)行彌補(bǔ)，會(huì)影響到償付能力充足率。推出高利率產(chǎn)品的險(xiǎn)企，必須考慮經(jīng)營(yíng)策略選擇、專業(yè)化水平、投資盈利能力、應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)等因素，這對(duì)險(xiǎn)企而言是個(gè)重大考驗(yàn)。
　　
　　比如，通常情況下，險(xiǎn)企的產(chǎn)品投資回報(bào)率起碼要覆蓋預(yù)定利率成本和1%的營(yíng)業(yè)成本，也就是說(shuō)，平安人壽“平安福”的產(chǎn)品投資回報(bào)率至少需達(dá)到5%。但是，平安人壽相關(guān)人士透露說(shuō)，對(duì)于平安而言，部分讓利給“平安福”的投保者，更期望的是爭(zhēng)取更多中高端客戶，這些客戶可以留存在集團(tuán)各項(xiàng)業(yè)務(wù)中“繼續(xù)做出貢獻(xiàn)”，從而推動(dòng)平安集團(tuán)綜合金融戰(zhàn)略的更好實(shí)現(xiàn)。
　　
　　原文鏈接：http://finance.sina.com.cn/money/insurance/bxdt/20131021/110917056360.shtml